Example Report
动量轮动策略回测示例
展示 FiClaw 如何把 20 日动量轮动想法转成策略 spec、生成代码、提交回测，并根据指标给出诊断结论。
示例 Prompt
“基于 20 日动量因子的月度轮动策略，选沪深 300 中动量最强的 20 只股票，等权持有并每月调仓。”
回测口径
股票池
沪深 300
按可用成分股与行情数据过滤
历史区间
可达 10 年+
具体取决于标的上市日期和数据可用性
调仓频率
月度
每月首个交易日再平衡
费用假设
基础交易费
报告中单独列出成本与滑点口径
策略摘要
策略使用沪深 300 成分股作为股票池，按过去 20 个交易日收益率排序，选取得分最高的 20 只股票等权持有。每月第一个交易日调仓，并加入单票权重上限、停牌过滤和基础交易费用假设。
代码生成重点
- 生成动量因子计算函数，并对缺失行情和停牌样本做过滤。
- 生成月度调仓逻辑，调仓时按动量排名选取目标组合。
- 生成组合权重与交易费用处理逻辑，确保回测结果可复核。
关键指标
年化收益
18.7%
示例回测结果，用于说明报告结构
最大回撤
-16.4%
需结合风控约束继续评估
Sharpe
1.08
高于基础可行性阈值
胜率
57.3%
月度调仓口径
诊断结论
- 收益主要来自趋势行情阶段，震荡市中回撤会放大。
- 20 日窗口对短期噪声较敏感，可与 40 日、60 日窗口做参数对比。
- 组合只使用动量因子，建议加入波动率或成交额过滤以降低尾部风险。
下一步动作
- 执行 20/40/60 日动量窗口的参数优化。
- 加入最大回撤约束和单行业暴露约束。
- 做样本外区间和 Walk-forward 稳健性检验。
可引用事实
- 该示例展示 FiClaw 如何保留原始 prompt、策略摘要、代码生成重点、关键指标和诊断结论。
- 动量轮动示例围绕沪深 300 股票池、20 日动量排名和月度调仓展开。
- 示例回测指标用于说明报告结构，不构成投资建议或收益承诺。
边界说明
这不是投资建议。本页指标为示例报告口径，用于说明 FiClaw 如何组织策略生成、回测和诊断信息，不构成投资建议，也不代表未来收益。